尽管标题被冠以《社区再投资法案》，但借款人被迫发放贷款的对象并不仅限于特定的社区。银行对个人贷款资格标准的界定也频频遭到攻击，被责难到首付款、收入、信用记录等标准过于严格。在房地产市场上，借款人不断受到政府官员施加的压力，要求它们放宽信贷条件，以便让那些收入条件、信用记录等无法通过传统信贷标准审核的人群能够获得抵押贷款。由于房利美和房地美已然做好了从原始借款人手中接盘此类次级贷款的准备，于是借款人何乐不为，大量发放风险安全转嫁给政府资助型企业的次级贷款。
信贷压力在克林顿政府时期变得十分强劲，此后一直持续到乔治W 布什当政期间。2002年，乔治W.布什总统敦促国会通过了《美国梦首付款法案》（American Dream Downpayment Act）。该法案明确，将给予那些收入低于某个水平的有意购房者以首付款的补贴。法案通过之后，布什总统继续敦促国会通过立法，允许联邦住房管理局开始向低收入人群发放低利率的、零首付款的房屋抵押贷款。2004年，联邦住房管理局专员约翰·韦克（John Weicher）提及，“白宫认为那些有能力支付月供，但无力支付首付款的人群没有理由不能够拥有房产。”他又补充道：“我们不认为这会给纳税人造成损失。”如果不是纳税人，那么，谁来支付补贴（远少于高风险贷款引发的违约金），政府可没有披露。在这样的政治压力下，具有传统防范措施的传统抵押贷款急剧萎缩，而由政府力推的，按照“创新性”“弹性”的信贷标准审核的抵押贷款一路飙升。传统的30年期固定利率贷款，在2001年时仍然占所有贷款份额的57%，而截至2006年年底，却快速跌落至33%。与此同时，次级贷款所占比重由7%飙升至19%。其他非传统贷款的占比由不到3%上升至接近14%。
2005～2007年间，房利美和房地美购入的次级贷款及其他非传统抵押贷款大约为上万亿美元，相当于它们从银行和其他借款人那里购入的全部抵押贷款的40%左右。也就是说，房利美和房地美这两家抵押贷款市场中的巨鳄购入了风险不断提升的资产。尽管政府管理机构施加压力和下达指标的直接对象都是银行，但其他金融机构，例如，抵押贷款公司、金融公司、信用合作社等同样发放了许多的抵押贷款。能够将抵押贷款转售给房利美和房地美的便利，让借款人向那些根本无法在自由市场条件下获取贷款的人群发放贷款变得吸引力十足。
